En bref
- Créer une LTD au Royaume-Uni en vivant en France est légal. Ce qui pose question, ce n’est pas la création, c’est l’imposition qui en découle.
- Une société est imposée là où elle est effectivement dirigée. Une LTD pilotée depuis un salon à Lyon est, au regard de la convention franco-britannique, une société fiscalement résidente en France.
- Même sans résidence, une activité exercée depuis la France crée un établissement stable, et les bénéfices qui s’y rattachent sont imposés en France.
- À titre personnel, les dividendes d’une LTD perçus par un résident français relèvent du prélèvement forfaitaire unique, et un salaire versé pour un travail exécuté en France est imposé et cotisé en France.
- La LTD ne crée pas d’avantage fiscal par elle-même : c’est la résidence fiscale du dirigeant et la localisation réelle de l’activité qui le font. Selon votre profil, le résultat va de « aucun gain » à « jusqu’à 0 % au niveau personnel ».
Faire le point sur votre situation, sans engagement
La question qui revient dans un entretien sur deux
« Je vis en France, je veux créer une LTD au Royaume-Uni, est-ce que je peux ? » La réponse courte est oui. Aucune règle britannique n’exige que l’actionnaire ou le dirigeant réside au Royaume-Uni, et aucune règle française n’interdit à un résident de détenir une société étrangère.
La question utile est différente : où cette société sera-t-elle imposée, et vous avec ? C’est là que la plupart des montages vendus en ligne s’effondrent, et c’est ce que cet article détaille sans détour.
Premier étage : où la société est-elle résidente ?
Le Royaume-Uni considère comme résidente toute société qui y est immatriculée. La France considère comme résidente toute société dont le siège de direction effective est en France. Une LTD dirigée depuis la France est donc revendiquée par les deux États.
La convention fiscale franco-britannique tranche ce conflit à son article 4 : en cas de double résidence, la société est réputée résidente de l’État où se trouve son siège de direction effective, c’est-à-dire le lieu où les décisions de gestion et commerciales clés sont prises en substance. Pas l’adresse du registered office. Pas le pays du compte bancaire. Le lieu où vous, dirigeant, décidez.
Conséquence : une LTD dont l’unique dirigeant vit et travaille en France est, sauf substance réelle au Royaume-Uni, une société fiscalement française. Elle doit y déclarer et y payer l’impôt sur les sociétés sur l’ensemble de ses bénéfices. L’impôt britannique déjà payé n’est pas perdu, la convention évite la double imposition, mais l’économie attendue disparaît.
Deuxième étage : l’établissement stable
Admettons une LTD dont la direction effective est réellement au Royaume-Uni, par exemple avec un associé qui y vit et y prend les décisions. Si vous, résident français, exercez l’activité depuis la France, avec un lieu de travail fixe ou en concluant habituellement des contrats pour la société, vous constituez un établissement stable en France au sens de l’article 5 de la convention.
Les bénéfices attribuables à cet établissement sont imposables en France. Pour un consultant seul qui produit tout son chiffre d’affaires depuis chez lui, « attribuables » signifie en pratique la quasi-totalité.
Un établissement stable non déclaré est traité comme une activité occulte : rappel d’impôt sur les années non prescrites, majoration de 80 %, intérêts de retard. C’est le scénario que nous refusons d’accompagner, et l’une des erreurs de création les plus coûteuses.
Troisième étage : vous, à titre personnel
Les dividendes
Le Royaume-Uni ne prélève aucune retenue à la source sur les dividendes versés à un non-résident, nous l’expliquons dans un article dédié. Un résident fiscal français les déclare donc en France et relève du prélèvement forfaitaire unique, prélèvements sociaux compris, sauf option pour le barème progressif. L’absence de retenue britannique évite la double ponction, elle ne réduit pas l’impôt français.
Le salaire
Un salaire versé par la LTD pour un travail exécuté en France est imposable en France. Il relève aussi de la sécurité sociale française : c’est le lieu d’exercice du travail qui détermine le régime applicable. Une LTD qui emploie un résident français doit alors s’immatriculer comme employeur sans établissement en France et verser les cotisations correspondantes. Beaucoup l’ignorent, et la régularisation est douloureuse.
Les déclarations
Un résident français qui détient ou utilise un compte à l’étranger, y compris un compte de société sur lequel il a procuration, le déclare chaque année avec sa déclaration de revenus. L’omission est sanctionnée par une amende forfaitaire par compte et par année.
L’article 123 bis, pour être complet
Ce dispositif impose entre les mains d’un résident français les bénéfices d’une entité étrangère qu’il contrôle lorsqu’elle est soumise à un régime fiscal privilégié, c’est-à-dire à un impôt inférieur de 40 % ou plus à ce qu’il serait en France. Avec un impôt sur les sociétés britannique de 19 % à 25 %, une LTD normalement imposée n’entre en principe pas dans cette catégorie. Ce n’est donc pas l’article 123 bis qui pose problème dans le cas d’un résident français : ce sont la direction effective et l’établissement stable.
Ce qui est possible, honnêtement
- Une LTD avec une substance réelle au Royaume-Uni. Direction, équipe ou activité opérationnelle effectivement là-bas. Le résident français est alors un actionnaire, imposé sur ses dividendes en France, et la société paie son impôt au Royaume-Uni. Cohérent, défendable, rare pour un indépendant seul.
- Une LTD assumée comme société française. Déclarée et imposée en France, avec un établissement stable déclaré ou une résidence fiscale française. Elle apporte de la souplesse juridique et un accès au marché britannique, aucun gain fiscal.
- Une LTD créée en préparation d’un départ. C’est le cas le plus fréquent chez nos clients : la société est constituée quelques mois avant un changement de résidence fiscale, et son intérêt se déploie une fois le dirigeant installé dans un pays qui n’impose pas, ou peu, les dividendes de source étrangère. Selon votre profil, l’imposition personnelle peut alors descendre jusqu’à 0 %.
Ce qui n’est pas possible : diriger une LTD depuis la France, ne rien déclarer en France, et espérer que la distance fasse le travail. Ni fiscalement, ni juridiquement.
Un cas chiffré, étape par étape
Une consultante facture 80 000 £ de bénéfice avant rémunération. Comparons deux situations, à titre d’illustration et hors cotisations sociales.
- Elle vit en France et dirige la LTD depuis chez elle. La société est résidente fiscale française : impôt sur les sociétés français, environ 15 % jusqu’à 42 500 € de bénéfice puis 25 % au-delà, soit de l’ordre de 15 800 € sur un bénéfice converti d’environ 93 000 €. Puis prélèvement forfaitaire unique sur les dividendes distribués, 31,4 % en 2026, prélèvements sociaux inclus. Coût global proche de celui d’une SASU. Aucun gain, mais une comptabilité dans deux pays.
- Elle a transféré sa résidence fiscale dans un pays qui n’impose pas les dividendes étrangers, et dirige la société depuis là-bas. Impôt sur les sociétés britannique à 19 %, soit 15 200 £. Distribution sans retenue à la source. Imposition personnelle : jusqu’à 0 %, selon le pays et son profil.
- Ce qui a changé entre les deux. Pas la société. La résidence fiscale de la dirigeante et le lieu de direction effective.
Nos formules commencent toujours par cette question de résidence, avant toute constitution.
Questions fréquentes
Puis-je créer la LTD maintenant et déménager plus tard ?
Oui, et c’est souvent la bonne séquence. Tant que vous résidez en France, la société doit être traitée comme française. Le changement de résidence, correctement documenté, fait basculer le régime.
Un registered office à Londres suffit-il à localiser la société au Royaume-Uni ?
Non. Le registered office est une adresse légale. La résidence fiscale se juge sur le lieu de direction effective, pas sur une adresse.
Et si je passe moins de 183 jours en France ?
Le critère des 183 jours n’est qu’un des critères. Le foyer, le centre des intérêts économiques et le lieu d’activité principale comptent aussi. Un départ se prépare, il ne se décrète pas.
Une LTD dormante en attendant mon départ pose-t-elle problème ?
Non, si elle n’exerce aucune activité. Elle doit simplement respecter ses obligations de dépôt au Royaume-Uni.
Pourquoi tant de sites promettent-ils l’inverse ?
Parce que la création est simple et se vend bien. Les conséquences arrivent deux ou trois ans plus tard, chez un autre prestataire.
Ce qu’il faut retenir
La LTD britannique est un excellent outil pour un dirigeant qui ne réside pas en France, ou dont l’activité est réellement au Royaume-Uni. Pour un résident français qui la dirige depuis la France, elle est une société française avec un registre étranger. La différence ne tient pas au véhicule, elle tient à vous.
Pour aller plus loin : comment une LTD peut aboutir à 0 % d’impôt, et pour qui.
